ریچھ کے لئے تسلیم کرنے اور تیاری کرنے کے لئے سمارٹ انوسٹری کا گائیڈ
سٹاک مارکیٹ اور اقتصادی سائیکل کو سمجھنے
کوئی جادو کی گھنٹی نہیں ہے جو اسٹاک کے لئے ایک ریچھ مارکیٹ شروع ہوتا ہے جب بجتی ہے. یہ وہی ہے جو مارکیٹ کا وقت مشکل اور عام طور پر سفارش کردہ سرمایہ کاری کی حکمت عملی نہیں کرتا ہے.
لیکن افق پر کمی کی کمی محسوس ہونے پر آپ کو خطرے کو کم کرنے کے لئے آپ کو مارکیٹ میں مطلق احساس کا وقت نہیں ہے. اس کے علاوہ، اسٹاک، بانڈ اور نقد رقم سے باہر جانے کے لئے یہ ایک اچھا خیال نہیں ہے کیونکہ واپس جانے کے لئے بہترین وقت کا اندازہ لگانا ممکن ہے.
لہذا ایک ریچھ مارکیٹ میں سرمایہ کاری کے لئے سب سے بہترین منصوبہ بندی کا فیصلہ کہاں سے شروع ہوتا ہے؟ اگر آپ مارکیٹ اور اقتصادی سائیکل کے درمیان فرق سمجھتے ہیں ، اور وہ سرمایہ کار کی کارکردگی کے بارے میں کس طرح ہیں، تو آپ بہترین وقت کی حکمت عملی اور پورٹ فولیو کی ساخت کا تعین کرسکتے ہیں جو آپ کے لئے کام کرتی ہیں.
مثال کے طور پر، آپ اپنے ریفریجریٹو کو ریچھ مارکیٹنگ کی تیاری شروع کرنا چاہتے ہیں، اس سے قبل انتظار کرنا شروع ہوتا ہے جب تک کہ آپ کچھ جانتے ہیں کہ اسٹاک مارکیٹ میں سرکاری طور پر ہیں. آپ اس طوفان کے لئے تیار نہیں کرنا چاہتے ہیں جب یہ پہلے سے ہی آپ پر ہے کیونکہ اس موقع پر تبدیلیوں کو ممکنہ طور سے اچھے سے زیادہ نقصان پہنچا سکتا ہے.
ریچھ مارکیٹ کیا ہے؟
ریچھ مارکیٹ کے لئے منصوبہ کرنے سے پہلے، اس کی فطرت کو سمجھنے کے لئے ضروری ہے. زیادہ تر سرمایہ کاروں کو اصطلاح کی بنیادی تفہیم ہے لیکن مارکیٹ برداشت کی تعریف کیا ہے اور یہ کتنا عرصہ تک آخری ہے؟
ریچھ مارکیٹ کو ایک وسیع مدت کے طور پر بیان کیا جاسکتا ہے جس کے دوران سرمایہ کاری کی سلامتی کی قیمتیں عام طور پر کم ہوتی ہیں.
زیادہ تر عام طور پر، اصطلاح ریچھ مارکیٹ اسٹاک کے لئے منفی ماحول بیان کرتا ہے لیکن اصطلاح دوسرے سرمایہ کاری کے سیکورٹیز جیسے بانڈ یا اشیاء بھی حوالہ دیتا ہے.
وقت کی لمبائی عام طور پر کمی کی قیمتوں کی مدت ختم ہوجاتی ہے. تاریخی طور پر مارکیٹ کے استحکام برداشت کرنے کے تین ماہ سے زیادہ تین ماہ سے زائد ہیں. سب سے زیادہ برداشت مارکیٹ کے استحکام ایک سال سے زائد ہیں لیکن دو سال سے کم.
کھلایا نہیں لڑو!
حدیث کی استثنا کے ساتھ، کوئی بھی برے مارکیٹ شروع ہوتا ہے جب بالکل نہیں جانتا ہے. لیکن ایک اشارہ جس کا کہنا ہے کہ ایک نیا ریچھ مارکیٹ قریب ہو رہا ہے جب فیڈرل ریزرو ان کو کم کرنے کی مدت کے بعد دوبارہ سود کی شرح بڑھانے شروع کردیتا ہے.
آپ کو پرانے سرمایہ کاری منتر سنا ہے ہوسکتے ہیں، " کھلایا نہیں لڑو ." اس کا کیا مطلب یہ ہے کہ سرمایہ کاروں کو مکمل طور پر سرمایہ کاری کرنا پڑتا ہے (وفاقی ریزرو فعال طور پر ان کے متعلقہ خطرے رواداری تک) جب وہ سود کی شرح کو کم کر رہے ہیں یا انہیں کم رکھے ہیں. اس ماحول میں، کارپوریشنز کم شرح پر پیسہ قرض لے سکتے ہیں، جو اکثر زیادہ منافع میں ترجمہ کرتے ہیں کیونکہ وہ ٹیکنالوجی میں قرضے پیسے کی سرمایہ کاری کرتے ہیں، یا صرف اعلی شرح سے کم قیمتوں سے قرض واپس لینے کے لئے.
لیکن جب فیڈ کی شرح بڑھانے کا آغاز ہوتا ہے، اس کا معنی معیشت صحت مند اور پائیدار ہے، جو عام طور پر ترقی سائیکل کے اختتام کی طرف (اور اس وجہ سے ایک ریچھ مارکیٹ اور بازی کے قریب) ہوتا ہے.
لہذا، اسٹاک کے لئے ایک بیل مارکیٹ ، عام طور پر معیشت چوٹیوں سے پہلے چوٹیاں. یہ اس لیے ہے کہ اسٹاک مارکیٹ ایک فارنظر میکانیزم ہے جس میں "رعایتی میکانیزم" اور "اہم اقتصادی اشارے" ہے. مختلف الفاظ میں، اسٹاک مارکیٹ اس اسٹاک مارکیٹ میں کمی شروع کرے گی اس سے پہلے کہ یہ سرکاری طور پر اعلان کیا جائے کہ معیشت میں مبتلا ہے. سادہ شرائط میں، آج اسٹاک کی قیمتوں میں سرمایہ کاری کے بہترین اندازے کے مطابق قریب مستقبل کے حالات کی حیثیت سے، حالانکہ معاشی ماہرین اور فیڈ کو حالیہ ماضی میں موجودہ معاشی صحت کا اندازہ لگایا گیا ہے.
اب غور کریں کہ اسٹاک کے لئے ایک ریچھ مارکیٹ کی اوسط مدت (لمبائی) ایک سال ہے. وقت کی معیشت پسندوں نے خبروں کو ہراساں کرتے ہوئے کہا کہ بازی شروع ہوئی ہے، ریچھ مارکیٹ میں تین یا چار مہینے تک پہلے سے ہی جگہ ہوسکتی ہے، اور اگر اسٹاک مارکیٹ میں کمی کی مدت میں اوسط سے کم ہے، تو بدترین ہوسکتا ہے.
مختلف الفاظ میں، اسٹاک کے لئے ایک نیا ریچھ مارکیٹ بھی شروع ہوسکتا ہے کیونکہ معیشت بڑھتی ہوئی ہے اور ایک نیا بل مارکیٹ سرکاری طور پر ختم ہونے سے پہلے شروع کر سکتا ہے.
ایس اینڈ پی 500 انڈیکس پر پی / ای تناسب دیکھیں
اگرچہ یہ مختصر مدت کے اسٹاک مارکیٹ کے اتار چڑھاو کی پیشن گوئی کا مسلسل معنی نہیں ہے، قیمتوں میں آمدنی کا تناسب بھی، جس کے طور پر صرف " S / P 500" انڈیکس کے "پی / ای" کے نام سے جانا جا سکتا ہے تو اس کا تعین کرنے کے لئے عام بیرومیٹر کے طور پر استعمال کیا جاسکتا ہے. ہوسکتا ہے یا oversold ہو سکتا ہے. بس رکھو، اگر آپ سیکھتے ہیں کہ اسٹاک کے مجموعی قیمت میں S / P تناسب کا استعمال کرتے ہوئے 500 سے آپ کو قیمت میں بصیرت حاصل ہوتی ہے، اور اس وجہ سے، ایوئٹی قیمتوں کی مستقبل کی سمت.
ریفرنس کے لئے، 1870 کے بعد اسٹاک کے لئے اوسطا پی / ای تناسب تقریبا 15.00 ہے. اس کا مطلب یہ ہے کہ اگر آپ ایس او پی 500 انڈیکس میں بڑے ٹوپی اسٹاک کی اوسط قیمت لیں اور اجتماعی قیمت سے متعلقہ معنی حاصل کریں تو آپ پی / ای حاصل کرسکتے ہیں، جن میں زیادہ تر سرمایہ کاروں کو "مارکیٹ" کہتے ہیں. اگر یہ پی / ای 15.00 سے زیادہ نمایاں ہے، تو یہ مناسب ہے کہ اسٹاک کی قیمتیں کچھ نقطہ پر گر جائیں اور اگر پی / ای کم ہو تو، آپ قیمتوں میں اضافہ کرنے کی توقع کر سکتے ہیں.
ایس اینڈ پی 500 انڈیکس کے پی / ای تناسب کو حاصل کرنے کا ایک آسان طریقہ یا تو ایک سادہ گوگل سرچ کے ذریعہ ہے یا بہترین S & P 500 انڈیکس کے کسی بھی فنڈز کے لئے آن لائن ایک اقتباس دیکھ کر.
ٹاکیٹیکل اثاثہ مختص کے ساتھ ایک سمارٹ بیلنس رکھیں
ریچھ مارکیٹ میں سرمایہ کاری کے لئے حقیقی فنڈز حاصل کرنے سے پہلے، آپ کو اپنے پورٹ فولیو کو مجموعی طور پر کیسے تشکیل دے سکتے ہیں. یہ پورٹ فولیو کی تعمیر کا تاکتیک حصہ ہے.
جیسا کہ آپ پہلے ہی جانتے ہیں، اسٹاک اور بانڈ باہمی فنڈز سے باہر اور باہر کود کے ذریعے مارکیٹ کو ٹائم کرنے کی کوشش کرنا نہیں ہے، لیکن یہ آپ کے پورٹ فولیو کے اثاثے کی تخصیص کو ایڈجسٹ کر کے چھوٹے اور جانبدار اقدامات کرنے کے لئے ہوشیار ہوسکتا ہے.
اثاثہ مختص کل پورٹ فولیو کی کارکردگی میں سب سے بڑا اثر عنصر ہے، خاص طور پر طویل عرصے تک اس وقت. لہذا ایک سرمایہ کار سرمایہ کاری کے انتخاب میں صرف اوسط ہوسکتا ہے لیکن ٹاکیٹیکل اثاثہ مختص میں بہت اچھا اور تکنیکی اور بنیادی سرمایہ کاروں کے مقابلے میں بہتر کارکردگی ہے جو سرمایہ کاری کے انتخاب میں بہت اچھا ہو لیکن اثاثہ مختص کے ساتھ غریب وقت ہے.
یہاں تک کہ حکمت عملی کی تخصیص کی ایک مثال ہے: چلو یہ کہتے ہیں کہ آپ کو پائیدار بیل مارکیٹ کے کلاسک نشانیاں نظر آتے ہیں، جیسے اعلی پی / ای تناسب اور بڑھتی ہوئی سود کی شرح، اور ایک نیا ریچھ مارکیٹ افق پر ظاہر ہوتا ہے. پھر آپ خطرے سے متعلق اسٹاک کے فنڈز اور مجموعی طور پر اسٹاک مختص کرنے کے اخراجات کو کم کرنے کے لئے شروع کر سکتے ہیں اور اپنے بانڈ فنڈ اور پیسے مارکیٹ فنڈ کی پوزیشنوں کی تعمیر شروع کر سکتے ہیں.
آئیے آپ کا ہدف (یا "عام") مختص 65٪ اسٹاک فنڈز، 30٪ بانڈ فنڈز، اور 5٪ نقد / پیسہ مارک فنڈز ہے. ایک بار جب آپ اعلی سطح پر پی / ای شرح دیکھتے ہیں، بڑے مارکیٹ کے اشارے پر نئے ریکارڈ اور بڑھتی ہوئی سود کی شرح، آپ کو 50٪ اسٹاک، 30٪ بانڈ اور 20 فی صد نقد میں خطرہ میں ایک قدم واپس لے جا سکتا ہے. جو کہ باقی رہتا ہے وہ حقیقی باہمی فنڈ کی اقسام ہے جو آپ کے مجموعی پورٹ فولیو کے مارکیٹ کے خطرے کو کم کرنے میں مدد کرسکتا ہے.
ریچھ بازار کے دوران بہترین باہمی فنڈ سرمایہ کاری کے اختیارات کے بارے میں جاننے کے لئے، ریچھ مارکیٹنگ میں کونسا ملٹی فنڈز بہترین ہیں؟