'کل مارکیٹ' انڈیکس فنڈز میں سرمایہ کاری کرنے سے پہلے آپ کو کیا جاننا ہوگا
حالیہ برسوں میں انڈیکس کے فنڈز نے مقبولیت حاصل کی ہے اور عام سرمایہ کاری والے کمیونٹی میں پسندیدہ پسند بن گئے ہیں. دراصل، ایک وسیع مارکیٹ انڈیکس فاؤنڈیشن، ونگو کل اسٹاک مارکیٹ انڈیکس (VTSMX) دنیا میں سب سے بڑا ملٹی فنڈ ہے ، جیسا کہ مینجمنٹ کے تحت اثاثوں سے ماپا جاتا ہے.
براڈ مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز میں سرمایہ کاروں کے لئے خاص فوائد ہیں لیکن وہ ہمیشہ مناسب طریقے سے استعمال نہیں کرتے ہیں. آپ سرمایہ کاری کرنے سے پہلے وسیع مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز کے بارے میں جاننے کے لئے یہاں ہے:
براڈ مارکیٹ انڈیکس فنڈز کیا ہیں؟
جیسے ہی یہ اصطلاح کی آواز، وسیع مارکیٹ انڈیکس فنڈز سرمایہ کاری مارکیٹ کے بڑے حصوں میں سرمایہ کاری کرتا ہے، اکثر اسٹاک یا بانڈز جیسے مخصوص سیکورٹیفائٹس کو نشانہ بناتے ہیں. جو لوگ سرمایہ کاروں کو وسیع پیمانے پر مارکیٹ سے نمٹنے کی پیشکش کرتے ہیں وہ اکثر مارکیٹ مارکیٹنگ کے فنڈز کو کہتے ہیں .
مثال کے طور پر، ایک باہمی فنڈ یا ایکسچینج ٹرانسمیشن فنڈ (ETF) جو ایس اینڈ پی 500 انڈیکس کو وسیع پیمانے پر متنوع انڈیکس فنڈ ہے، لیکن زیادہ سے زیادہ وسیع مارکیٹ انڈیکس کا اصطلاح اکثر اس سے زیادہ وسیع نمائش کے ساتھ ایک فنڈ سے مراد کرتا ہے. وسیع پیمانے پر اشارے جیسے جیسے Wilshire 5000 یا رسیل 3000. Wilshire 5000 اور رسیل 3000 میں ہولڈنگز شامل ہیں جن میں سے زیادہ تر گھریلو امریکی اسٹاک ہولڈنگ اسٹاک ایکسچینجوں پر تجارت کرتے ہیں، لہذا عام طور پر "کل مارکیٹ" کا نام فنڈ میں شامل ہے. نام.
براڈ مارکیٹ انڈیکس فنڈز جو بانڈ میں سرمایہ کاری کرتا ہے اکثر بارکلی کے مجموعی بانڈ انڈیکس پر نظر رکھتا ہے ، جس میں تقریبا 17،000 بانڈز شامل ہیں، اس وجہ سے ان کے انڈیکس فاؤنڈیشن کے لئے "کل بانڈ انڈیکس" کا نام ہے.
براڈ مارکیٹ انڈیکس فنڈز کے فوائد
براڈ مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز میں وہی فوائد ہیں جو ہر انڈیکس فنڈ پیش کرتا ہے اور پھر کچھ.
یہاں سرمایہ کاروں کے لئے بنیادی فوائد ہیں:
- کم اخراجات: زیادہ سے زیادہ دوسرے انڈیکس کے فنڈز کی طرح، وسیع مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز میں اکثر اخراجات کا تناسب 0.20 فیصد سے کم ہے، جو ہر 10،000 ڈالر کے لئے صرف 20 ڈالر ہے. کم اخراجات کی واپسی کو فروغ دینے میں مدد ملتی ہے، خاص طور پر طویل عرصے سے، کیونکہ کم فیس زیادہ وقت کے ساتھ بڑھنے اور کمپاؤنڈ کرنے کے لئے سرمایہ کاری کی سرمایہ کاری.
- کم تبدیلی: انڈیکس فنڈ کے کم اخراجات کی بنیادی وجہ یہ ہے کہ ہولڈنگز فروخت نہیں کی جاتی اور ایک اعلی شرح پر تبدیل کردیتے ہیں. اس سیکورٹی کے متبادل کو تبدیل کیا جاتا ہے، جو پچھلے سال کے دوران مختلف سرمایہ کاری (یا "ختم کر دیا گیا") کے ساتھ تبدیل کر دیا گیا ہے جس میں فنڈ کے ہولڈنگ کا فیصد کے طور پر بیان کیا جا سکتا ہے. بہت سے فنڈز جو فعال طور پر منظم ہیں (غیر انڈیکس فنڈز) 50 فیصد سے زائد کاروبار ہوسکتے ہیں، جبکہ انڈیکس فنڈز عام طور پر کاروبار میں 5 فیصد سے کم ہے.
- ٹیکس کی کارکردگی: کم آمدنی کا ایک براہ راست نتیجہ سرمایہ کار کے ذریعے منظور ٹیکس میں کمی ہے. جب باہمی فنڈز خرید قیمت سے کہیں زیادہ قیمت پر فروخت کرتے ہیں تو، یہ ایک ٹیکس فوائد ٹیکس پیدا کرتا ہے، جس کے بعد سرمایہ داروں کے ساتھ " دارالحکومت کے حصص میں تقسیم " کے طور پر منظور کیا جاتا ہے. اگر آپ ٹیکس قابل اکاؤنٹ میں اسٹاک فنڈ رکھتے ہیں، آپ ان تقسیم پر ٹیکس ادا کریں گے. لہذا، آپ کو ٹیکس کم سے کم کرنا چاہتے ہیں، آپ ٹیکس موثر فنڈ چاہتے ہیں، جیسے وسیع مارکیٹ انڈیکس فنڈ.
- بروڈر کی تقسیم: زیادہ سے زیادہ انڈیکس فنڈز متغیر ہیں، مطلب یہ ہے کہ وہ بڑی تعداد میں سیکورٹی میں سرمایہ کاری کرتے ہیں. تاہم، وسیع مارکیٹ انڈیکس فنڈز زیادہ تنوع پیش کرتے ہیں، مطلب یہ ہے کہ وہ اوسط انڈیکس فنڈ کے مقابلے میں بڑی تعداد میں سیکورٹیزز میں سرمایہ کاری کرتے ہیں. مثال کے طور پر، بہت سے اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈز 3،000 سے زیادہ اسٹاک میں سرمایہ کاری کرتے ہیں، جبکہ ایس اینڈ پی 500 انڈیکس فنڈ تقریبا 500 اسٹاک میں سرمایہ کاری کرتا ہے.
- غیر فعال مینجمنٹ: دوسرے انڈیکس کے فنڈز کی طرح، وسیع مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز کو منظم طریقے سے منظم کیا جاتا ہے، مطلب یہ ہے کہ مینیجر فعال طور پر بینچ مارک کو مارنے کی کوشش نہیں کر رہا ہے؛ اس کے بجائے وہ معیار کی کارکردگی کو ٹریک کرنے کی کوشش کر رہے ہیں. یہ ایک فائدہ ہے کیونکہ یہ خطرے کو ہٹا دیتا ہے کہ مینیجر غریب فیصلے کرے گا، عام طور پر انسانی جذبات، جیسے لالچ اور خوف کی بنیاد پر، وہ فیصلے کو روک سکتا ہے. مختلف الفاظ میں، انڈیکس فاؤنڈیشن سرمایہ کاری سے مینیجر خطرہ کو ہٹا دیں.
- ٹیکس موثر: کم آمدنی کا ایک براہ راست نتیجہ سرمایہ کار کے ذریعے منظور ٹیکس میں کمی ہے. جب باہمی فنڈز خرید قیمت سے کہیں زیادہ قیمت پر فروخت کرتے ہیں تو، یہ ایک ٹیکس فوائد ٹیکس پیدا کرتا ہے، جس کے بعد سرمایہ داروں کے ساتھ "دارالحکومت کے حصص میں تقسیم" کے طور پر منظور کیا جاتا ہے. اگر آپ ٹیکس قابل اکاؤنٹ میں اسٹاک فنڈ رکھتے ہیں، آپ ان تقسیم پر ٹیکس ادا کریں گے. لہذا آپ کو ٹیکس کم سے کم کرنا پسند ہے، آپ ٹیکس موثر فنڈ جیسے VTSMX چاہتے ہیں.
بس مارکیٹ میں، انڈیکس کے فنڈز کو دوسرے انڈیکس کے فنڈز کے اسی فوائد ہیں، لیکن متنوع فائدہ زیادہ ہے.
کل اسٹاک مارکیٹ انڈیکس بمقابلہ S & P 500 انڈیکس
اگر آپ مارکیٹ کے وسیع مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز کو سمارٹ سرمایہ کاری کی پسند کا تعین کرنے کا ایک اچھا طریقہ آپ کے اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فاؤنڈیشن اور S & P 500 انڈیکس کے فنڊوں کے درمیان اختلافات کو دیکھنے کے لئے ہے.
مجموعی طور پر اسٹاک مارکیٹ فنڈز نے Russell 3000 انڈیکس کی ویلئرائر 5000 انڈیکس کی کارکردگی کو سراہا. یہ وسیع مارکیٹ کے اشارے کو دارالحکومت کی مکمل رینج کا احاطہ کرتا ہے، جس میں بڑے ٹوپی اسٹاک، وسط کی ٹوکری اسٹاک اور چھوٹے ٹوپی اسٹاک شامل ہیں. تاہم، ایک ایس اینڈ پی 500 انڈیکس فنڈ میں صرف بڑی ٹوپی اسٹاک اور ممکنہ طور پر کچھ وسط کی ٹوکری اسٹاک شامل ہوگی. اس سے ایس او پی 500 انڈیکس فنڈز کے مقابلے میں مجموعی طور پر اسٹاک مارکیٹ انڈیکس کے فنڈز کو زیادہ متنوع بنایا جاتا ہے.
ذہن میں رکھنے کے لئے مجموعی اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈز کا ایک اہم پہلو یہ ہے کہ وہ عام طور پر "ٹوپی وزن" انڈیکس کا سراغ لگاتے ہیں، جس کا مطلب یہ ہے کہ اسٹاک میں زیادہ سے زیادہ "وزن"، یا نمائش، زیادہ سے زیادہ انڈیکس. لہذا، مجموعی طور پر اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈ بڑے ٹوپی اسٹاک کی طرف سے بھاری وزن میں کیا جا سکتا ہے، جس کی کارکردگی ایس اور پی 500 انڈیکس کے فنڈ کے مطابق ہے.
اس کے ساتھ، سرمایہ کاروں کو اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈ کے ساتھ طویل مدتی کی کارکردگی میں تھوڑا سا زیادہ ہونے کی توقع کی جا سکتی ہے کیونکہ یہاں تک کہ ایک چھوٹے سے درمیانے اور چھوٹے ٹوپی اسٹاک میں کارکردگی کو فروغ دینے میں بھی مدد ملتی ہے. بڑی ٹوپیوں سے بہتر.
براڈ مارکیٹ انڈیکس فنڈز استعمال کرنے کے ساتھ کچھ احتیاط
ایک بار پھر، اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈ کا استعمال ایک مثال کے طور پر، سرمایہ کاروں کو ذہن میں رکھنا چاہئے کہ بڑے سرمایہ کاروں کے علاوہ، درمیانے اور چھوٹے ٹوپی سٹاکوں کے اخراجات کو پورٹ فولیو میں فنڈ اوورپپ کے باعث ہوسکتا ہے اگر سرمایہ کار کو فیصلہ کرنے کا فیصلہ درمیانی اور چھوٹی ٹوپی فنڈز.
مثال کے طور پر، اگر ایک سرمایہ کار چھوٹے اسٹاک اسٹاک میں 20 فیصد پورٹ فولیو مختص کرنا چاہتے ہیں، تو انہیں اس بات سے آگاہ کرنا پڑے گا کہ ان کے اسٹاک مارکیٹ انڈیکس فنڈ نے پہلے سے ہی چھوٹے ٹوپی سٹاک رکھ لی ہے اور اس کے مطابق اپنی چھوٹی ٹوپی فنڈ مختص کو ایڈجسٹ کرنا ہوگا.
اس کے علاوہ، اگرچہ وسیع مارکیٹ انڈیکس فنڈز کو اچھی طرح سے متنوع قرار دیا جاتا ہے، اگرچہ وہ سب سے زیادہ سرمایہ کاروں کی ضروریات کو پورا کرنے کے لئے کافی متنوع نہیں ہوسکتی ہیں، جو اثاثوں (یعنی اسٹاک، بانڈز اور نقد) کے ساتھ ساتھ مختلف علاقائی نمائش (یعنی امریکی اور بین الاقوامی اسٹاک).
اگر مناسب طریقے سے استعمال کیا جاتا ہے تو، وسیع مارکیٹ انڈیکس فنڈز تقریبا کسی بھی سرمایہ کار کے لئے زبردستی سرمایہ کاری کا آلہ بن سکتا ہے.