15/50 اسٹاک رول سرمایہ کاری میں مدد کرتا ہے خطرے اور انعام کے درمیان توازن ضائع
ممکنہ ثواب کے مقابلے میں خطرے کو توازن کے لئے اوسط سرمایہ کار کے لئے بہترین طریقہ کیا ہے؟
سالوں کے لئے، مالی مشیر نے جواب دیا، "بانڈز میں آپ کی عمر کا مالک."
بانڈ میں آپ کی اپنی عمر (OYAIB) کا کہنا ہے کہ آپ کے پورٹ فولیو میں بانڈ کا فیصد آپ کی عمر کے برابر ہونا چاہئے. اگر آپ 25 ہیں تو، آپ کے پیسے کا صرف 25 فیصد بانڈ میں ہونا چاہئے. اگر آپ 60 ہیں، تو آپ کے اثاثوں میں سے 60 فیصد بانڈ ہونا چاہئے. اویآئآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآآبآب اس تصور پر مبنی ہے کہ ہم ریٹائرمنٹ کے نزدیک آگے بڑھتے ہیں، ہم اسٹاک کے خطرے کو روکنے کے لئے چاہتے ہیں اور اسٹاک کے خطرے کو معیار کے بانڈ کے متعلقہ تخمینے کے ساتھ تبدیل کرنا چاہتے ہیں
سرمایہ کاری کی زمین کی تزئین میں تبدیلیوں کو تبدیل کر دیا گیا ہے، میرا خیال ہے کہ آپ کو اویآآآآآآآآآآآآآآب کو تبدیل کرنے کے لئے ایک نئے رہنماء کا وقت ہے
بانڈ مارکیٹ میں ہونے والی اہم تبدیلی کے ساتھ آج اوییآبی کو کم مفید بن گیا ہے. جیسا کہ سود کی شرح گر پڑتی ہے، بانڈز اوپر جاتے ہیں. آج، تین دہائیوں کے نیچے کی تحریک کے بعد، سود کی شرح ہر وقت سے کموں سے آہستہ آہستہ زیادہ بڑھنے لگے. دلچسپی کی شرح کے رجحانات کی پیروی کرنے کے لئے مشہور طور پر مشکل ہے، لیکن ہم آہستہ آہستہ بڑھتی ہوئی شرح کے 20 یا 30 سال تک ہو سکتے ہیں. اس کا مطلب یہ ہے کہ 8 فیصد سالانہ واپسی ہے جس سے پابندیاں ابھرتی ہیں 1976 سے ممکن نہیں.
اور آج کی لمبی زندگی پر غور کریں. آج کوئی غیر معمولی نہیں ہے کیونکہ کسی کو 25 یا 30 سال کے لئے ریٹائرڈ کیا جا سکتا ہے. ان سالوں کے لئے ادائیگی آپ کو آپ کے والدین کے مقابلے میں ریٹائرمنٹ میں زیادہ خطرے کی ضرورت ہوگی. اس کا مطلب زیادہ اسٹاک کا مالک ہے، جس کی ترقی اور اعلی استحکام کے امکانات پیش کرتے ہیں.
اگر آپ کے پاس کم از کم ایک معتدل خطرے کی رواداری ہے تو، OYAIB کے بارے میں بھول جاؤ اور میں 15/50 اسٹاک کے قوانین پر عمل درآمد کرو.
اگر آپ کو یقین ہے کہ آپ کے پاس زمین پر 15 سال سے زائد افراد ہیں، تو آپکے پورٹ فولیو میں کم از کم 50 فیصد اسٹاک شامل ہیں، باقی باقی بانڈ اور نقد کے ساتھ. یہ نقطہ نظر آپ کو خطرے اور انعام کے درمیان توازن برقرار رکھنے میں مدد ملتی ہے.
یہ واقعی ایک نیا خیال نہیں ہے. 50/50 پورٹ فولیو کا خیال دہائیوں کے ارد گرد ہے.
کولمبیا بزنس اسکول کے پروفیسر بنیامین گراہم، جو وارین بفیٹ کے رہنما تھے، نے اس فلسفہ کو فخر کیا، جیسا کہ باہمی بانی جان بگل.
آپ کے 15/50 پورٹ فولیو میں اسٹاک یا تو منافع بخش - اداکار (میری ترجیح) یا ترقی اسٹاک ہوسکتی ہیں. 50 فیصد کے نشان سے باہر چپکے سے اسٹاک کو روکنے کے لئے ضروری طور پر آپ کے تخصیص کو قریب سے دیکھیں اور دوبارہ دوبارہ دیکھیں. جیسا کہ بنیجمین گراہم نے وضاحت کی، "مارکیٹ کی سطح میں تبدیلی جب مشترکہ اسٹاک کے اجزاء میں اضافہ ہوا ہے، تو کہنا ہے کہ، 55 فیصد اسٹاک ایک اسٹاک پورٹ فولیو کی فروخت اور بانڈز تک آمدنی کی منتقلی کی بحالی سے بحال کیا جائے گا. اس کے برعکس، 45 فیصد کے عام اسٹاک تناسب میں گرنے میں اضافی ایکوئٹی خریدنے کے لئے بانڈ فنڈ کے ایک گیارہ بجے کے استعمال کا مطالبہ کیا جائے گا. "
ایک 15/50 اسٹاک رول پورٹ فولیو OYYIB کی بنیاد پر ایک سے زیادہ خطرے کی رواداری کی ضرورت ہوتی ہے، خاص طور پر اگر آپ اپنے 70s میں ہیں. لیکن میں نے وجوہات کی بناء پر، میرا خیال ہے کہ یہ فلسفہ ہے جو آنے والے سالوں میں اور اب آنے والے سالوں میں خطرے کا بہترین توازن فراہم کرتا ہے.